Latest
ノンバンクディーラーたちは、FICCデフォルト基金の再編について再考を求めている
マージンを分別することにより銀行の資本は減少しますが、ノンバンク金融機関は、不釣り合いなリスク分担を強いられると警告しています。
ICEの流れは、地政学的な情勢や供給面の混乱を乗り越えている
Talking Heads 2026：ネットワーク規模と流動性が、変動の激しい時期や新たな商品展開において取引所グループを支える
UAEおよびカタールの銀行、第2四半期に過去最高のリスク密度を記録
米国や中国の銀行株が下落する中、レバレッジ・エクスポージャーの減少が比率を押し上げています
銀行は、レンジアクルーアル債のクーポンをCDSスプレッドに連動させている
モルガン・スタンレーとBNPパリバは、債券のクーポン・バリアをフランスの国債およびiTraxx EuropeのCDSスプレッドに連動させています
XVAベンチマーク2026：データを詳しく見てみましょう
Risk.netが実施した41行を対象とした調査に基づくインタラクティブなグラフをご覧ください。評価手法、モデリングとキャリブレーション、ヘッジ、規制資本、および技術スタックなどが含まれています。
ヘッジファンドがキャリー取引に「ハマった」ことが、欧州の金利市場の大混乱を招いた経緯
「弱気な投資家」によるボラティリティ・ショート取引が、ストレスがかかると容易に崩れる市場を生み出した可能性があります
バーゼルG-Sib規則の改正により、24行の報告義務が免除される可能性がある
3,500億ユーロというより高い閾値を設定すれば、追加報告対象となる範囲は60％削減されることになります
信用リスクモデリングにおけるAIには、なぜハイブリッドのアプローチが最も適しているのか
AIはモデルが四半期報告書以上の情報を把握するのを支援していますが、CROによると、ガバナンスが完全な自動化を妨げているとのことです
8月、MMFの米国債保有額は過去最高の3.7兆ドルに達した
ファンドは、9月の反転前に米国債への直接投資を7.1％増やしました
米国の企業証券決済不履行件数が4年ぶりの高水準を記録した
プライマリーディーラー各社によると、決済不履行額は1,360億ドルに達し、2015年以降で2番目に高い週間総額となりました。
NAICの提案は、保険会社の投資に対するより広範な監視を示唆している
米国の生命保険各社は、資産担保証券に関する資本規制の改正案に反対の姿勢を示しました
燃え盛る野心：ヨーロッパは米国に倣って、ルールを打ち破ることになるのか？
米国が金融危機後の規制を撤廃する中、経済成長を促進するために欧州もこれに追随するだろうと考える人もいます
フランスでの騒動を受け、ヘッジファンドがユーロの下落を狙っている
市場の混乱により、EUR/USDのエキゾチック商品の需要が高まり、ユーロの長期ボラティリティが上昇しています
銀行によるFVAの管理方法については、意見の一致がほとんど見られない
リスク・ベンチマーキング：ディーラーの大半は、資金調達調整において依然として複数の手法を組み合わせています
短期オプションのための二次ラフHeston＋モデル
0DTEのスキューと曲率は、拡張Hestonモデルを用いて捉えられています
米国の永久先物は、そのアイデンティティの危機を乗り越えることができるのか？
市場は4つの異なる規制区分に分類される可能性があり、その結果は大きく異なる可能性があります
欧州の銀行における証券化エクスポージャーが80％急増する一方、リスク集中度は低下している
合成ポジションが2倍以上に増加した一方で、RWAは4年間でわずか52％の増加にとどまりました
ユーレックスの商品部門共同責任者が退任
取引所のCEOであるロバート・ブイ氏が退任を明らかにしたことを受け、ズビン・ラムダルシャン氏も退任することになりました。
ポッドキャスト：アリエ・シェーター氏とハリオム・タツァット氏によるAIの説明可能性に関する対談
バークレイズのクオンツたちが、メカニスティックな解釈可能性を用いたAIの監視手法について語ります
銀行各社は、米国の規制改革を補完するため、AMLデータの更新を求めている
FinCENが提案した抜本的な改革案をめぐり、これが監督体制をより賢明なものにするのか、それとも弱体化させるのかという議論が巻き起こっています。
オフ・ザ・グリッド？ ディーラー各社がXVAのクラウド移行を検討中
リスク・ベンチマーキング：欧州の銀行の69％は、依然としてコアとなるXVAの計算を主にオンプレミスで行っており、世界のディーラーの75％は
DZ銀行、プロジェクトファイナンスのエクスポージャーに対するスロッティング方式を廃止した
ドイツの銀行が、規制当局の承認を受け、86億ユーロのRWAをF-IRB手法に移行しました
「リスク・アジア・アワード 2026」：受賞者一覧
今年の「リスク・アジア・アワード」の受賞者
スイスフラン建てローンの損失は、EUの消費者金融業界にとっての灰色のサイである
mBankのCROであるマレク・ルシュティン氏は、ポーランドの銀行への影響が、法的リスクのモデリングにおける盲点を浮き彫りにし、それがより広範な影響を及ぼしていると述べています。
欧州の銀行のデリバティブ・エクスポージャーが、半年間で11％急増した
PFEのアドオンが伸びの3分の2近くを占め、2022年以来最大の伸びを牽引しています
スワップスプレッドの変動により、米国の企業はロックの見直しを迫られている
スワップスプレッドの変動により、発行体は、発行前のヘッジにおいて、スワップによるロックから、よりコストのかかる米国債ロックへの切り替えを検討しています。
CROに対し、相互に関連するリスクに対して「独創的な」ストレステストの実施が求められている
Risk Live Asia：AI、サイバーセキュリティ、地政学的な要因により、リスクの種類を問わずショックの波及が加速しています
業界は、EUの取引所に対し、株式のポストトレードにおける摩擦の解消をするよう推し進める
ドイツ銀行、ゴールドマン・サックス、JPモルガンが、現物取引のCCP間の相互運用性の義務化を求める声に加わりました
データによると、セルサイドは「濁ったCSA」をめぐる争いで劣勢にいることが示されている
リスク・ベンチマーキングの調査によると、バイサイドにおいて担保の柔軟性を求める動きが強まっていることが明らかになりました
コメルツ、ロイズ、BPCEが、金利感応度において欧州の銀行の中でトップにランクインした
金利ショックが発生した場合、8つの金融機関がTier 1資本の10％を超えるEVE損失を被る可能性があります
マッコーリー、イラン情勢をめぐる2022年の対応策を発表
市場の変動と価格の不安定さが、コモディティ取引会社を厳しい試練にさらしています
米国の大手銀行によるプライベート・エクイティ・ファンドへの融資額が2,390億ドルに達した
JPモルガン、ゴールドマン・サックス、バンク・オブ・アメリカが、四半期ベースの増加分の80％を占めています
CMEの個別銘柄先物について、規制の明確化が求められている
SECの空売りおよび市場アクセスに関する規則は、清算機関や証券会社の参加を妨げる可能性があります
欧州の銀行のSFTエクスポージャーは14％増加し、過去最高の8,810億ユーロに達した
29行の貸し手のうち18行が過去最高を記録；ドイツの銀行ではレポ取引と証券貸付が大幅に増加しました
リップル社が「ワンストップ」決済サービスを構築
相次ぐ買収は、デジタル決済専門企業が伝統的な金融業界に参入するという大計画における最新のステップを示しています。
カラモスは、競合する構造と新しいオートコール型ETFを組み合わせた
汎用的なローカル・ボラティリティ・モデルにより、ボラティリティ目標値を設定せずに、エキゾチックなペイオフをインデックスに組み込むことが可能になります
バークレイズは、暴走する可能性のあるAIエージェントを検知するシステムを構築した
LLMベースのエージェントの「思考」を読み取り、リスクを伴う行動をとろうとしている場合に警告を発する研究計画
JPモルガンとウェルズ・ファーゴ、第3四半期のAOCIの損失が倍増した
利回りの上昇により評価額が押し下げられ、CET1資本に打撃を与える中、未実現の有価証券評価損が膨らんでいます
エミレーツNBDファンドのRWAが480％急増した
同銀行による「ルックスルー・アプローチ」の初報告は、RBLの買収と時期を同じくしています
ヘッジファンドは、米取引における円ベーシスの賭けから引き上げる
日本の5,500億ドルの担保に関連したUSD/JPYのフラットナーから資金が流出し、新たな資金流入があってもこの取引が復活しない可能性があります
オペリスクデータ：EFG、20年にわたるマネーロンダリングで巨額の損失を被る
また、ディープフェイクによる音声クローンがインテサの部門を騙し、仮想通貨関連のハッキング事件が相次いでいます。データ提供：ORX News
AIブームにより、モルガン・スタンレーが注目の的となっている
「トーキング・ヘッズ 2026」：データセンターには、大手銀行だけが提供できる長期の電力・ガスヘッジが必要です
米国の金利取引部門にとって、荒波のような第1四半期を経て、第2四半期は好調な展開となる見込み
データによると、金利スワップとインフレスワップの想定元本額が過去最高を記録した一方、投資信託はEURIBORおよびソニア・スワップションに資金を集中させているとのことです
RBCとスコシアバンクの証券化RWAが過去最高を記録した
カナダの主要銀行におけるSEC-SA RWAは23％増加し、中でもRBCの15億カナダドルの増加が牽引しました。
PGGMは、第4のトリガーCDSを通じてポートフォリオの分散を図る好機と見ている
オランダの年金運用会社は、デリバティブ取引におけるカウンターパーティ信用保護に対する銀行側の需要が今後も拡大し続けることを期待しています
迫りくる米国によるLCRの抜本的な見直しには、割引窓口も含まれるとの予定
銀行規制に連邦準備制度の流動性供給枠組みを取り入れることで、スティグマを克服し、融資能力を高めることができる可能性があります
国民銀行のSFTが、レポ取引の増加を受けて40％急騰した
証券金融取引の過去最高水準が、レバレッジ比率の15bp低下に寄与しました
バークレイズとソシエテ・ジェネラルが、欧州の銀行を牽引し、企業のSRT指数が過去最高値を更新した
欧州のG-SIBにおける企業向け貸付の保有残高が310億ドル増加しました
QuoniamがLLMを導入してセンチメント分析戦略を強化した方法
改良されたシステムは、ニュースの中でもより有益な将来を見据えた部分からスコアを算出します
エージェント型銀行？待った！
明確な定義やROIを測定する方法がないため、AI導入に関する主張は、一粒の塩を添えて受け止めるべきでしょう
