Articles by Lorenzo Migliorato
IMAマップ：バーゼル2.5における市場リスク資本の図式化
現在の市場リスクの枠組みは取って代わられることを拒否しています。Risk.netは、2009年にVAR規制体制が見直されて以来、資本要件がどのように進化してきたかを探るために、銀行の情報開示を詳細に分析しています。
UBS、無担保ヘッジファンド貸付で7億6,100万ドルの資本追加を請求
フィンマー、アルケゴス・スタイルのエクスポージャーに第2柱のバッファーを適用
JPモルガンの株式VAR、3月にGFC水準に
銀行、一時的なリスク急増を成熟した顧客ポジションのせいに
ウェルズ・ファーゴのコモディティ・ブック、36％の急増で過去最大規模に
想定元本の伸びはウォール街の重鎮をはるかに凌駕
ウェスタン・アライアンスとバレー・ナショナルでCREの未収金が依然増加中
金利引き下げとローン変更にもかかわらず、第1四半期の不良CREローンはさらに増加
JPモルガンのVAR、第1四半期に2度の制限解除
前四半期に発生した2件の規制当局によるバックテスト例外措置に加え、違反が発生。
バーゼルIIIの見直しでBNPパリバのCVAリスク費用が56％増加
新フォーミュラの影響はGシブにとって過去最大
ドル安でアメックスの海外ヘッジが1億9800万ドル減少
外国株式を保護するFXスワップは、グリーンバックの後退でつまずき
バーゼルIIIへの移行でBNPパリバのオペリスク費用が60％増加
オペのRWAの3分の2以上を支えていたAMAモデルの棚上げに伴う吹き飛ばし
FRBが提案したSCB調整案により、米銀の資本は200億ドル解放される見通し
ストレステストに基づくインプットを2年間平均化すれば、現在のアドオンを最大60bp削減可能
2024年下半期、SVARの急上昇が欧州のトレーディング・ブックを強化
ウニクレディトとUBSが過去半世紀で最もホットな指標でリード
JPモルガンの株式とコモディティのVARが5年ぶりの高水準に急上昇
トレーディング・リスク・ゲージが150%と190%に急上昇、第1四半期の取引が活発化