ヨーロッパ
単一報告：ESMAの10億ユーロ規模の改革は、全体像を正確に把握できるのか
批判派は、3つの報告制度を統合する計画は、ほとんど成果が上がらず、一方的な報告とは相容れないだろうと指摘しています。
欧州の銀行がAT1資本を再構築している
2023年末以降、追加Tier 1資本が26％増加しました
ECB、地政学的ストレステストの枠組みに不備を指摘
現在の手法では、地政学的緊張が流動性に及ぼす影響を適切に把握できていません
英国のベンチマーク見直しが、アジアのNDFフィキシングへのアクセスを脅かしている
新制度の対象範囲において、主要なオフショア金利は低下する見込みであり、その結果、基準範囲外となる可能性があります
EUの銀行は、検討されている最低準備金の引き上げを気にも留めていない
無報酬準備金の倍増はユーロシステムの損失を抑制することになりますが、銀行側はこれが承認されるかどうか懐疑的です
クロスボーダー融資が、コロナ禍以来最大の上昇を記録
海外のNBFIに対するデリバティブ債権が16％増加し、2兆ドルに達しました
UBSのVARがほぼ倍増し、10年ぶりの高水準を記録
株式市場がイランの混乱に耐え抜いたことを受け、急騰の背景にはヘッジ取引があった
ESMAによると、EUの大手金融機関は清算業務の移転に関して動きが鈍いとのこと
「アクティブ・アカウント」の増加が中小企業の国内移転を後押ししています。立法府が望むならば、規制当局はより大きな役割を担う準備ができています。
イングランド銀行の危機対応融資計画が壁にぶつかる
規制当局が提案した「解放可能なレバレッジ資本バッファー」の引き上げ案に対し、懐疑的な見方が広がっています
サイバー監査の結果、EIOPAは信頼性の問題を抱えることとなった
重要な技術ベンダーの監督を担当していたDORAの監督機関は、ITセキュリティ上の不備について批判を受けています
CCPはショックへの耐性を高めることができたのか？
データによると、大半のCCPはイラン戦争による混乱を乗り切ったようですが、ショックの頻度が徐々に影響を及ぼし始めています
BoEのレバレッジ比率の見直しが、HSBCとスタンダードチャータードに打撃を与えた
提案されている変更は、国内融資に有利な形でバランスを是正することを目的としています
SEBモデルの変更により、標準化RWAがほぼ3倍に増加
バルト諸国のポートフォリオ移転により、信用RWAが増加し、CET1比率が16bp低下しました
モデル・リスク管理担当者は、規制の相違が拡大していると感じている
リスク・ベンチマーキング調査によると、大半の銀行は、米国ではモデルリスクに関する監督当局の審査が緩和されると予想している一方、欧州では厳格化されると見込んでいることが分かりました。
英国の小規模金融機関、レバレッジ比率の段階的引き上げを免れる見通し
BoEが計画している、より厳格なプルーデンシャル基準の経済指標連動化により、資本計画の策定が円滑になる可能性があります
リスク密度と資本賦課は逆相関関係にある―FSI
ある報告書によると、各管轄区域は、より厳しい自己資本賦課とモデルに関する制限のいずれかを選択せざるを得ない可能性があるとのことです
緊急：ナスダックの「Smarts」機能が監視の死角となった経緯
不審な取引を検知するソフトウェアが機能していなかったため、数百の商品に関するアラートに影響が出ていました
銀行各社はGenAIのテストを自動化していますが、その範囲には大きなばらつきがある
リスク・ベンチマーキング：LLMを審査官として活用することで、大規模なモデル検証が可能になりますが、これを活用して自律的な承認を促進している金融機関はほとんどありません。
CCPの流動性資産は、担保付き商業銀行預金へとシフトしている
Eurex、CME、ECCが、第1四半期の逆レポ連動型流動性バッファーの急増を牽引しました
第1四半期、CCPの流動性リスク指標が過去最高を記録
LCH、HKEX、JSCC、OCCが決済義務の記録を更新しました
イランの混乱により、CCPのマージンが過去最高水準に上昇
Ice、JSCC、ECCなど、清算機関の多くが第1四半期に大幅な増加を記録しました